Информация по внедрению требований EMIR (European Market Infrastructure Regulation)
Информация об EMIR
4 июля 2012 года была принята Регула Европейского Парламента и Совета № 648/2012 о внебиржевых производных инструментах, центральных контрагентах и торговых репозитариях, а также иные связанные с ней регулы и постановления (далее – «EMIR»). В этом информативном сообщении будет изложена информация об основных требованиях EMIR, которые необходимо будет соблюдать клиентам, которые заключают сделки с производными финансовыми инструментами.
Что такое EMIR?
EMIR (European Market Infrastructure Regulation) – это Регула Европейского парламента и Совета № 648/2012 от 4 июля 2012 о внебиржевых производных инструментах, центральных контрагентах и торговых репозитариях, а также связанные с ней регулы, в том числе регулы, которые дополняют и имплементируют вышеуказанную регулу. Данные регулы устанавливают обязательства и требования всем сторонам, которые заключают сделки с производными финансовыми инструментами, и обязательны для финансовых учреждений и сторон, которые не являются финансовыми учреждениями (в том числе и для учреждений зарегистрированных вне ЕС).
На какие сделки распространяется EMIR?
Регула EMIR распространяется на сделки с производными инструментами, например: 1) опции (options), 2) валютные форварды (currency forward), 3) своп (swap), 4) маржинальные forex (margin forex) и тому подобные сделки.
Каковы основные требования EMIR?
- репортировать сделки с производными инструментами, новосозданным институциям – торговым репозитариям (trade repositaries);
- ввести меры по снижению рисков для сделок, в отношении которых не требуется проводить клиринг у центрального контрагента;
- обязанность проводить клиринг сделок у центрального контрагента (более детальные требования клиринга ещё не разработаны).
Репортирование сделок с производными финансовыми инструментами
Репортирование - это предоставление информации о заключенных сделках специальным учреждениям – торговым репозитариям. Репортирование должно проводиться в течение одного рабочего дня, следующего после заключения или изменения сделки.
Обязанность репортирования возлагается на все лица, зарегистрированные в ЕС. Обе стороны обязаны осуществлять репортирование, т.е. как Вы, если Ваше предприятие зарегистрировано в ЕС, так и банк. Репортирование торговому репозитарию можно делегировать третьим лицам или второй стороне по сделке (если достигнуто такое соглашение).
Обязанность по проведению репортирования торговому репозитарию по сделкам с торгуемыми OTC и на бирже производными финансовыми инструментами вводится с 12 февраля 2014 года. Для того, чтобы обеспечить репортирование торговому репозитарию, Вам необходимо получить LEI (Legal Entity Identifier) код в порядке, указанном ниже.
Что такое LEI код и как его получить?
Что такое «меры по снижению рисков»?
Меры по снижению рисков согласно EMIR включают: своевременное подтверждение сделок, сверка портфелей (portfolio reconciliation), порядок разрешения споров и другие обязательства согласно EMIR. Регула накладывает обязательство заключать соглашение между сторонами сделки о периодической сверке незавершенных (outstanding) сделок с одной стороной (reconciliation), и порядке разрешения споров. Меры по снижению рисков зависят от размера и количества сделок.
Ближайшие действия
Принимая во внимание, что в настоящий момент между Клиентом и Банком существуют отношения в рамках заключенных договоров, которые подразумевают заключение сделок с производными финансовыми инструментами, с стороны Клиента необходимы следующие действия:
- Получить LEI код, если Клиент является юридическим лицом.
- Связаться с Банком, чтобы договориться о последующих изменениях в договорных отношениях между Клиентом и банком.
Более подробная информация доступна в документе „EMIR - часто задаваемые вопросы”, а также на домашней странице ESMA
В случае возникновения вопросов, просим связаться с банком по электронной почте – emir@citadele.lv.
Оговорка:
Банк не предоставляет консультации своим клиентам или партнерам в отношении их юридических и регулятивных обязанностей, установленных EMIR, и по этому вопросу рекомендует получить Вам независимую юридическую консультацию. Настоящий документ не является предложением либо просьбой вступить в какие-либо отношения по торговле финансовыми инструментами либо купить или продать финансовые инструменты или получить инвестиционные услуги. Банк не предоставляет каких-либо гарантий, явных или подразумеваемых, в отношении полноты и точности приведенной в настоящем документе информации, мнений или выводов. В любом случае информация, содержащаяся в настоящем документе, предоставляет собой только общий обзор, а также может подлежать изменениям или дополнительным требованиям, которые не упомянуты в настоящем документе, но которые возможно потребуется соблюдать. Банк не несет ответственность за какие-либо прямые, косвенные либо второстепенные убытки, возникшие в результате использования какой-либо информации, содержащейся в настоящем документе.
